Roche выступил с предложением к акционерам Genentech

Руководство швейцарской фармацевтической компании Roche приняло решение напрямую обратиться к акционерам американской биотехнологической компании Genentech с предложением выкупить не принадлежащие ей около 44% акций компании, сообщает www.ft.com. Roche намерена объявить начало тендера по выкупу акций по цене 86,5 долл. США за акцию через 2 недели. Напомним, что в июле 2008 г. швейцарская компания уже обращалась к руководству Genentech с предложением выкупить акции по 89 долл. за акцию, однако предложение было отвергнуто специальной комиссией по его рассмотрению, в состав которой вошли независимые директора американской компании. Комиссия посчитала предложение слишком низким. С тех пор обе стороны находились в подвешенном состоянии на фоне слухов о возможном повышении цены за акцию Genentech до 95–100 долл. или отказе Roche от сделки вследствие осложнений с получением заемных средств у банков. Однако вместо этого швейцарская компания решила обратиться напрямую к акционерам Genentech, предложив более низкую цену. Подобное развитие событий отражает колоссальные изменения на рынке по сравнению с июлем 2008 г. Аналитики полагают, что именно предложение Roche удержало акции американской компании от резкого падения как в случае с другими биотехнологическими компаниями. На момент закрытия торгов в четверг 29 января цена за одну акцию Genentech равнялась 84,09 долл. США. Таким образом, рыночная капитализация компании составила 461,8 млн долл. США. Для осуществления сделки Roche должна владеть 90% акций Genentech и получить банковский кредит. По словам председателя Совета директоров швейцарской компании Франца Хумера, к сожалению, за последние полгода не удалось достигнуть договоренности о дружественном слиянии. Поэтому, по его мнению, настало время дать миноритарным акционерам Genentech возможность выбора. Новое предложение является более привлекательным, т.к. Roche впервые раскрыла ряд подробностей в отношении объединенной компании. В частности Roche планирует перевести ряд своих американских бизнесов на территорию Genentech в Сан-Франциско, а также укрепить бренд биотехнологической компании. Roche намерена финансировать планируемую сделку за счет наличных и заемных средств, однако компания не детализирует в какой стадии переговоров с потенциальными кредиторами она находится.